近日，華芯投資管理有限責(zé)任公司（下稱“華芯投資”）原副總裁高松濤被查，國家級(jí)產(chǎn)業(yè)投資基金的管理漏洞引起市場(chǎng)關(guān)注。

公開資料顯示，高松濤先后任職于華芯投資與國家制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)基金股份有限公司（下稱“制造業(yè)基金”），二者均為國開行投資企業(yè)，前者是國家集成電路產(chǎn)業(yè)投資基金（下稱“大基金”）的唯一管理人，后者與大基金二期于同年成立，目標(biāo)規(guī)模1472億元，投資方向?yàn)樾虏牧?、新技術(shù)。

此次被查距離高松濤出任制造業(yè)基金總經(jīng)理僅2年左右時(shí)間，制造業(yè)基金相關(guān)負(fù)責(zé)人近日表示，高松濤被查尚未影響基金正常運(yùn)營。第一財(cái)經(jīng)記者注意到，在2017年擔(dān)任華芯投資副總裁期間，高松濤曾卷入一起上市公司內(nèi)幕交易案，其中曝光了大基金投資的部分細(xì)節(jié)。

先后管理兩只國家級(jí)產(chǎn)業(yè)投資基金

據(jù)中央紀(jì)委國家監(jiān)委網(wǎng)站11月19日消息，華芯投資原副總裁高松濤涉嫌嚴(yán)重違法，目前正在接受監(jiān)察調(diào)查。高松濤曾于2014年10月至2019年11月?lián)稳A芯投資副總裁，此后出任制造業(yè)基金總經(jīng)理。在此之前，高松濤曾在工信部任職近5年，先后任軟件與集成電路促進(jìn)中心主任助理、副主任。

根據(jù)天眼查資料，華芯投資成立于2014年8月，主要負(fù)責(zé)投資、投資管理及投資咨詢、受托管理私募股權(quán)投資基金或企業(yè)等，大股東為國開行旗下國開金融，持股45%，其他幾家股東股權(quán)穿透后可以看到江蘇、廣東、上海、山東等各地方國資身影。大基金董事長王占甫曾對(duì)外介紹，大基金按照所有權(quán)、管理權(quán)分開的原則，設(shè)計(jì)了兩層管理架構(gòu)，其中大基金委托華芯投資作為唯一管理人，承擔(dān)基金投資業(yè)務(wù)。大基金一期、大基金二期為華芯投資唯一的對(duì)外投資，但持股比例均不足0.2%。

大基金一期于2014年9月在工信部和財(cái)政部的指導(dǎo)下，由國開金融、中國煙草、亦莊國投、中國移動(dòng)、紫光通信、華芯投資等共同發(fā)起設(shè)立，其中財(cái)政部持股36.47%，國開金融直接持股22.29%，主要目的在于加大對(duì)集成電路設(shè)計(jì)、制造、封測(cè)、裝備及材料等各環(huán)節(jié)的投資布局，支持骨干企業(yè)突破關(guān)鍵技術(shù)，帶動(dòng)產(chǎn)鏈協(xié)同可持續(xù)發(fā)展。經(jīng)過增持?jǐn)U股，大基金一期的總規(guī)模達(dá)到1387.2億元。從公開信息來看，大基金一期投資了多家細(xì)分賽道上的龍頭企業(yè)，包括中芯國際、士蘭微、華天科技、北斗星通等。

2019年10月，大基金二期注冊(cè)成立，注冊(cè)資本相比一期基金的募集規(guī)模更大，達(dá)到2041.5億元。從時(shí)間線來看，高松濤在大基金二期成立后，就不再負(fù)責(zé)大基金的運(yùn)行管理，轉(zhuǎn)而管理新成立的制造業(yè)基金。

管理大基金期間卷入內(nèi)幕交易

第一財(cái)經(jīng)記者注意到，在管理大基金期間，高松濤還曾卷入?yún)R頂科技一起內(nèi)幕交易案，涉案人員王萍是其工信部同事。

證監(jiān)會(huì)在2019年12月發(fā)布的一份行政處罰決定書顯示，在2017年10月17日匯頂科技6名原始股東限售股解禁前后，上市公司方面曾聯(lián)系大基金管理人即華芯投資相關(guān)人員，就大基金受讓匯頂科技減持股份的事項(xiàng)進(jìn)行溝通。其中，在2017年9月5日晚，匯頂科技董事長、董秘曾與高松濤等人在深圳會(huì)面，并初步確定合作方案。11月21日，大基金與上市公司部分股東確認(rèn)以當(dāng)日收盤價(jià)104.1元的90%即93.69元為成交價(jià)，并于次日下午簽訂《股權(quán)轉(zhuǎn)讓協(xié)議》。匯頂科技于11月22日晚上發(fā)布股東權(quán)益變動(dòng)相關(guān)公告。

但就是在內(nèi)幕消息敏感期內(nèi)，高松濤的前同事王萍與其有9次通話和1次短信聯(lián)絡(luò)，其中9月15日、16日、17日通話4次，11月6日、8日、12日、16日、17日通話5次，11月18日短信聯(lián)絡(luò)1次。期間，王萍首次交易匯頂科技，且除申購新股外僅買入該股票，同時(shí)存在賣出其他股票買入?yún)R頂科技及新增資金、融資買入等情形，最終被認(rèn)定為內(nèi)幕交易。

其中有幾項(xiàng)證監(jiān)會(huì)未采納的申辯意見，透露了大基金入股標(biāo)的企業(yè)的部分過程。王萍主張，其在涉案期間與高松濤的聯(lián)系主要是為了促進(jìn)大基金、泰達(dá)科技之間的合作以及關(guān)于一級(jí)市場(chǎng)投資方面的交流。具體來看，2017年9月至12月，因大基金擬入股蘇州國芯科技有限公司事項(xiàng)，王萍作為中間介紹人與蘇州國芯的第二大股東天津泰達(dá)科技投資股份有限公司進(jìn)行溝通，同時(shí)向高松濤報(bào)告進(jìn)展情況，并于2017年11月12日與高某濤一起去天津與泰達(dá)科技相關(guān)人員面談。

另有信息顯示，王萍在工信部工作期間與高松濤為直接上下級(jí)關(guān)系。離職后雙方保持密切聯(lián)系，經(jīng)常就生活、工作事宜溝通交流。

制造業(yè)基金同樣負(fù)有重要使命

制造業(yè)基金成立于2019年11月。公開信息顯示，該基金由財(cái)政部、國開金融、中國煙草、中國移動(dòng)等機(jī)構(gòu)共同發(fā)起設(shè)立，目標(biāo)規(guī)模1472億元，首期規(guī)模73.6億元，存續(xù)期10年，主要投資方向包括新材料、新一代信息技術(shù)、電力裝備等領(lǐng)域成長期、成熟期企業(yè)。

根據(jù)天眼查資料，目前制造業(yè)基金對(duì)外投資企業(yè)有21家，合計(jì)投資數(shù)額超過940億元，其中最大的一筆500億元（占比99.8%）資金投向了國開制造業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)基金（有限合伙），后者成立于2020年5月，國開金融間接持股約0.2%，并擔(dān)任該基金的法定代表人。

值得注意的是，制造業(yè)基金的發(fā)起人中有多家汽車產(chǎn)業(yè)鏈公司，包括中國一汽、中國中車、東旭集團(tuán)、宇通集團(tuán)、上海電氣等。其中出資5億元的東旭集團(tuán)在2019年12月即基金成立僅1個(gè)月左右，就先后遭到北京市第二中級(jí)人民法院、北京市西城區(qū)人民法院凍結(jié)股權(quán)，兩次涉及金額分別為5億元、2363.46萬元，至今尚未解凍。

近日，制造業(yè)基金相關(guān)負(fù)責(zé)人曾對(duì)外表示，基金正常運(yùn)行未受影響。對(duì)于高松濤被查是否與該基金有關(guān)，第一財(cái)經(jīng)記者致電求證，對(duì)方表示公司“從來不接受采訪”。工商信息顯示，制造業(yè)基金注冊(cè)地位于北京經(jīng)濟(jì)技術(shù)開發(fā)區(qū)，但通信地址為北京市西單北大街109號(hào)西西友誼酒店9層。據(jù)該酒店銷售經(jīng)理介紹，該酒店未設(shè)有專門的商業(yè)出租房型，但的確有部分當(dāng)?shù)仄髽I(yè)會(huì)選擇長期租用客房辦公，但數(shù)量不多。天眼查資料顯示，北京西西友誼酒店隸屬北京西西友誼商城有限公司，最終控制人為北京市西城區(qū)國資委。