今日A股三大股指集體低開，盤初市場快速下探，創(chuàng)業(yè)板指曾跌超1.5%，隨后指數(shù)陸續(xù)反彈，滬指、創(chuàng)業(yè)板指曾一度翻紅，午前A股陷入震蕩整理走勢之中。

截至收盤，滬指漲0.09%，報3480.39點，深成指跌0.28%，報14948.58點，創(chuàng)業(yè)板指跌0.29%，報3552.82點。滬深兩市合計成交額8306.2億元，北向資金實際凈流出14.58億元。兩市52股漲停，5股跌停(含ST股)。

行業(yè)板塊方面，船舶制造、航天航空、保險、房地產(chǎn)、民航機場等漲幅靠前，化肥行業(yè)、化纖行業(yè)、軟件服務(wù)、有色金屬、工藝商品等跌幅靠前。題材方面，航母、通用航空、MLCC、軍工、鈦白粉等概念板塊活躍。

軍工板塊逆市飛揚，中國船舶(16.69 +10.02%,診股)、中國海防(27.34 +10.02%,診股)、新研股份(4.49 +20.05%,診股)、航天彩虹(27.56 +10.02%,診股)、久立特材(12.83 +6.57%,診股)、百利電氣(4.22 +9.90%,診股)漲停;

鋰電池板塊出現(xiàn)降溫，金辰股份(106.95 +10.00%,診股)、大港股份(8.05 +9.97%,診股)、兆新股份(2.87 +9.96%,診股)、國軒高科(62.79 +10.00%,診股)、諾德股份(17.52 +9.98%,診股)漲停;

體育產(chǎn)業(yè)分化，舒華體育(20.01 +10.01%,診股)、萊茵體育(3.12 +9.86%,診股)、英派斯(14.83 +10.01%,診股)兩連板，中潛股份(27.60 -7.59%,診股)、當(dāng)代文體(5.96 -7.02%,診股)、三夫戶外(18.34 -5.47%,診股)、探路者(10.94 -5.61%,診股)、力盛賽車(17.40 -7.39%,診股)跌超5%;

次新股板塊局部活躍，同飛股份(123.24 +20.00%,診股)、仕凈科技(33.98 +19.99%,診股)、思瑞浦(678.01 +20.00%,診股)漲停;

個股方面，深圳燃?xì)?9.59 +9.98%,診股)連續(xù)3日漲停，公司擬18億元收購東方日升(20.01 -3.10%,診股)旗下斯威克50%股權(quán);

王府井(27.75 +9.99%,診股)、首商股份(8.05 +9.97%,診股)雙雙漲停，兩公司并購重組事項將于近日上會;

東方中科(45.14 +9.99%,診股)漲停，公司增發(fā)收購相關(guān)事項將于近日上會;

水晶光電(15.04 +10.02%,診股)漲停，公司披露定增結(jié)果，天風(fēng)上海、財通基金及中信證券(22.98 -1.20%,診股)等均參投;

長春高新(277.99 -9.52%,診股)觸及跌停，安科生物(13.82 -8.66%,診股)大跌，昨晚新華社點名“增高針”亂象。

【機構(gòu)策略】

東方證券(12.22 -5.21%,診股)：從技術(shù)上看，滬指3500點將由前期支撐位轉(zhuǎn)變?yōu)橹匾枇ξ?，指?shù)進(jìn)一步上行壓力變大;從行情主線上看，部分熱門板塊短期換手率過高，已出現(xiàn)階段性頂部信號，而在剩余流動性有限的背景下，低位權(quán)重板塊估值修復(fù)難度亦較大，市場短中期有面臨主線缺失的風(fēng)險;操作上，建議投資者關(guān)注估值合理、增速較高的通信、軍工、工業(yè)自動化等方向。

國金證券(11.08 -1.77%,診股)：近期基金公司布局新品的熱情非常高漲，我們認(rèn)為這可能會在一定程度上提升市場的風(fēng)險偏好。短期大盤面臨3500點附近壓力可能會出現(xiàn)回落，不建議追漲。建議激進(jìn)投資者可關(guān)注軍工等。建議穩(wěn)健投資者維持七成左右倉位。

光大證券(15.34 -1.16%,診股)：超預(yù)期的盈利增長會成為市場的主要支撐。下半年穩(wěn)中略松的流動性環(huán)境對于市場仍將是利好。風(fēng)險事件已經(jīng)過去，預(yù)計下半年市場將有更好的表現(xiàn)，當(dāng)前是較好的買點。配置推薦兩條主線，核心資產(chǎn)關(guān)注科技，推薦電子、電氣設(shè)備以及相關(guān)的設(shè)備、材料等行業(yè)。業(yè)績彈性關(guān)注制造，推薦機械、化工、有色、建材、交運等行業(yè)。主題角度關(guān)注軍工、碳中和。

粵開證券：市場下半年流動性環(huán)境穩(wěn)中略松，待近期風(fēng)險事件情緒消化后，市場結(jié)構(gòu)或?qū)⒂蓸O端分化重歸均衡，結(jié)合景氣程度以及730產(chǎn)業(yè)政策指引，配置推薦核心資產(chǎn)如電子、電氣設(shè)備、機械、化工、有色等行業(yè)，主題角度關(guān)注軍工、碳中和。

萬聯(lián)證券：8月為中報密集披露期，當(dāng)前A股中報預(yù)喜率近七成，其中行業(yè)預(yù)喜率較高的有色金屬、鋼鐵等周期板塊和電氣設(shè)備、汽車等制造業(yè)板塊獲得二季度公募基金增持較多，在二季度公募基金減持主板增持創(chuàng)業(yè)板和科創(chuàng)板的背景下科技成長板塊預(yù)計將受益于流動性邊際上行為近期主要賽道。行業(yè)配置方面可關(guān)注：1)行業(yè)景氣度上行的科技成長板塊的半導(dǎo)體、新能源、新能源車產(chǎn)業(yè)鏈;2)有色金屬、化工、鋼鐵等中報超預(yù)期的順周期板塊;3)政策利好的碳中和、大數(shù)據(jù)和科創(chuàng)板主題;4)超跌的大消費板塊估值修復(fù)。

中信建投(26.39 -1.49%,診股)證券：指數(shù)上，建議在8月可對諸如上證50、滬深300、中證500等大中盤指數(shù)的風(fēng)格進(jìn)行加倉，與之對應(yīng)行業(yè)來說，可關(guān)注前期超跌的一些大金融、大藍(lán)籌風(fēng)格品種8月的反彈機會，而創(chuàng)業(yè)板風(fēng)格性價比逐步走低，8月若繼續(xù)沖高或存在不小回撤波動;此外從行業(yè)本身邏輯上說，基于在當(dāng)前這樣疫情反復(fù)疊加經(jīng)濟增速本身也正收斂的壓力下，政策維穩(wěn)經(jīng)濟的意圖較強的背景，8月可新關(guān)注一些穩(wěn)經(jīng)濟邏輯的品種，如土木工程、建筑裝飾、公用事業(yè)、碳中和等行業(yè)，以石油化工為首的周期品種也仍然建議關(guān)注，其下游紡織服裝也在推薦范圍內(nèi)，食品飲料、醫(yī)療醫(yī)藥、農(nóng)林牧漁等預(yù)計存在反彈機會，科技創(chuàng)新行業(yè)中建議關(guān)注如軟件、通信等細(xì)分而減倉新能源汽車相關(guān)已經(jīng)充分上漲的行業(yè)品種。